上游數(shù)據(jù)

11月份中國(guó)沿海(散貨)運(yùn)輸市場(chǎng)分析報(bào)告

2022年12月05日16:35   來(lái)源:?上海航運(yùn)交易所
摘要:11月25日,上海航運(yùn)交易所發(fā)布的沿海(散貨)綜合運(yùn)價(jià)指數(shù)報(bào)收1115.86點(diǎn), 較上月同期下跌6.4%,月平均值為1119.09點(diǎn),較上月均值下跌6.4%。

11月,煤炭和礦石市場(chǎng)船多貨少局面依舊,在消費(fèi)終端需求改善不及預(yù)期等不利因素影響下,運(yùn)價(jià)一再走低,而隨著下游補(bǔ)庫(kù)需求逐漸釋放,運(yùn)輸市場(chǎng)則在低運(yùn)價(jià)、高油價(jià)局面下,供給偏向短程貨,臨近月底北方雨雪天氣增多,運(yùn)力周轉(zhuǎn)效率下降,沿海散貨綜合指數(shù)跌幅收窄。11月25日,上海航運(yùn)交易所發(fā)布的沿海(散貨)綜合運(yùn)價(jià)指數(shù)報(bào)收1115.86點(diǎn), 較上月同期下跌6.4%,月平均值為1119.09點(diǎn),較上月均值下跌6.4%。

1、煤炭運(yùn)輸

月初,隨著冷空氣減弱,中東部氣溫陸續(xù)開(kāi)始回升,入冬節(jié)奏放緩,居民用電負(fù)荷維持七成左右,市場(chǎng)對(duì)暖冬預(yù)期增強(qiáng),采購(gòu)積極性降至冰點(diǎn)。而隨之而來(lái)的南方暖濕氣流活躍,導(dǎo)致華南地區(qū)的升溫超出預(yù)期,居民用電負(fù)荷有所上升。月末,在北方冷空氣與南方副熱帶高壓長(zhǎng)期對(duì)峙局面下,南北區(qū)域氣候差異加大,雨雪天氣頻現(xiàn),全國(guó)入冬節(jié)奏延遲,總體用電需求保持平穩(wěn),沿海八省電廠日耗維持在184.7萬(wàn)噸,補(bǔ)庫(kù)拉運(yùn)節(jié)奏不變,庫(kù)存保持在3151.3萬(wàn)噸高位。煤價(jià)方面,北方煤炭各產(chǎn)區(qū)疫情有所好轉(zhuǎn),產(chǎn)能恢復(fù),發(fā)運(yùn)以長(zhǎng)協(xié)保供為主,供給緊張局面有所緩解。而隨著冷空氣南下頻頻受阻,冬季供暖看漲情緒消化殆盡,疊加下游采購(gòu)壓價(jià),貿(mào)易商心態(tài)有所變化,急于出貨下,煤炭?jī)r(jià)格進(jìn)一步向下調(diào)整。運(yùn)價(jià)走勢(shì)方面受南方臺(tái)風(fēng)、燃油成本高企等不利因素影響,部分船東無(wú)奈選擇拋錨,降低營(yíng)運(yùn)壓力。同時(shí),北方雨雪天氣增多,疊加運(yùn)價(jià)跌至營(yíng)運(yùn)成本以下,船舶避風(fēng)停航增多,北方港口等候船舶明顯減少。至月末,北方港口裝卸效率有所提升,封航時(shí)長(zhǎng)減少,船舶周轉(zhuǎn)率轉(zhuǎn)好。下游電廠高庫(kù)存低日耗局面未變,補(bǔ)庫(kù)需求持續(xù)疲軟,疊加煤價(jià)下行,市場(chǎng)觀望情緒較濃,供需整體延續(xù)弱勢(shì)格局,隨著可用運(yùn)力增多,船多貨少局面再現(xiàn),沿海煤炭運(yùn)輸價(jià)格再次步入下行通道。 11月25日,上海航運(yùn)交易所發(fā)布的煤炭貨種運(yùn)價(jià)指數(shù)報(bào)收1110.65點(diǎn),較上月同期下跌9.1%,月平均值為1113.54點(diǎn),較上月均值下跌9.4%。11月30日,上海航運(yùn)交易所發(fā)布的中國(guó)沿海煤炭運(yùn)價(jià)指數(shù)(CBCFI)中,秦皇島港至張家港(4-5萬(wàn)dwt)航線市場(chǎng)運(yùn)價(jià)為29.9元/噸,較上月同期下跌2.3元/噸,月平均值為29.2元/噸,較上月均值下跌8.2元/噸;華南航線,秦皇島港至廣州(6-7萬(wàn)dwt)航線市場(chǎng)運(yùn)價(jià)為38.7元/噸,較上月同期下跌4.7元/噸,月平均值為39.3元/噸, 較上月均值下跌8.4元/噸。

2、金屬礦石運(yùn)輸

受產(chǎn)地終端改善不及預(yù)期影響,市場(chǎng)信心快速下降,疊加建材旺季結(jié)束,需求進(jìn)一步轉(zhuǎn)弱。隨著北方開(kāi)始降溫,成材消費(fèi)淡季特征明顯,需求難有提振,鐵水產(chǎn)量有所下滑,多數(shù)鋼廠維持原料低庫(kù)存運(yùn)行。至月末,入冬在即,雖有鋼廠冬儲(chǔ)預(yù)期利好影響,鐵礦石價(jià)格走勢(shì)強(qiáng)勁,但在鋼材低利潤(rùn)局面下,傳統(tǒng)淡季特征明顯,鋼廠錯(cuò)峰減產(chǎn)下,進(jìn)一步壓減鐵水產(chǎn)量,繼續(xù)維持低庫(kù)存生產(chǎn),補(bǔ)庫(kù)拉運(yùn)節(jié)奏未變,船多貨少下,沿海金屬礦石運(yùn)價(jià)再度下調(diào)。11月25日,金屬礦石貨種運(yùn)價(jià)指數(shù)報(bào)收1049.88點(diǎn), 較上月同期下跌6.6%,月平均值為1055.53點(diǎn), 較上月均值下跌5.9%。

3、糧食運(yùn)輸

11月,全國(guó)秋糧收割基本完成,新糧逐步上市銷售,但受疫情影響,運(yùn)輸周轉(zhuǎn)效率依舊較低,上市進(jìn)度緩慢,供給趨緊,疊加部分企業(yè)陳糧銷售將盡,采購(gòu)積極性提升,支撐北方玉米價(jià)格上行。同時(shí),受國(guó)家儲(chǔ)備肉投放影響,豬肉價(jià)格有所回調(diào),養(yǎng)殖利潤(rùn)相應(yīng)高位回落,飼料需求預(yù)期走弱。北方玉米價(jià)格居高不下,南北糧食差價(jià)有限,貿(mào)易商積極性減弱,船多貨少局面加劇,沿海糧食運(yùn)輸市場(chǎng)運(yùn)價(jià)開(kāi)始下行。11月25日,糧食貨種運(yùn)價(jià)指數(shù)報(bào)收1219.02點(diǎn), 較上月同期下跌6.6%,月平均值為1245.21點(diǎn), 較上月均值下跌3.9%。

4、原油及成品油運(yùn)輸

成品油出口量維持高位,國(guó)內(nèi)供應(yīng)偏緊形勢(shì)短期內(nèi)難有明顯緩和,疊加工礦、基建等戶外行業(yè)年底趕工期,又逢雙十一帶動(dòng)物流運(yùn)輸活躍,柴油需求面表現(xiàn)強(qiáng)勁,多重利好消息支撐下,發(fā)改委上調(diào)窗口如期開(kāi)啟,主營(yíng)單位汽柴油價(jià)格紛紛跟漲。臨近月末,多地疫情有所起伏,居民出行意愿減弱,物流運(yùn)輸?shù)刃袠I(yè)受阻,需求轉(zhuǎn)弱,供需趨穩(wěn),汽柴油報(bào)價(jià)有所回調(diào),市場(chǎng)交投氛圍轉(zhuǎn)弱,運(yùn)價(jià)走勢(shì)放緩。成品油運(yùn)輸市場(chǎng)運(yùn)價(jià)持續(xù)上漲。11月25日,上海航運(yùn)交易所發(fā)布的成品油貨種運(yùn)價(jià)指數(shù)為1634.21點(diǎn),較上月同期上漲7.2%;原油貨種運(yùn)價(jià)指數(shù)為1573.84點(diǎn),同上月同期持平。

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